Implementation of Basel III: Impact on the Behaviour of the Banking Sector
| Název práce v češtině: | Implementace Basel III: Dopad na chování bankovního sektoru |
|---|---|
| Název v anglickém jazyce: | Implementation of Basel III: Impact on the Behaviour of the Banking Sector |
| Klíčová slova: | Basel II, Basel III, kapitálová přiměřenost, ukazatele likvidity |
| Klíčová slova anglicky: | Basel II, Basel III, capital adequacy, liquidity ratios |
| Akademický rok vypsání: | 2011/2012 |
| Typ práce: | diplomová práce |
| Jazyk práce: | angličtina |
| Ústav: | Institut ekonomických studií (23-IES) |
| Vedoucí / školitel: | PhDr. Mgr. Milan Rippel |
| Řešitel: | skrytý - zadáno vedoucím/školitelem |
| Datum přihlášení: | 06.06.2011 |
| Datum zadání: | 30.07.2012 |
| Datum a čas obhajoby: | 13.09.2012 00:00 |
| Místo konání obhajoby: | IES |
| Datum odevzdání elektronické podoby: | 30.07.2012 |
| Datum proběhlé obhajoby: | 13.09.2012 |
| Oponenti: | Mgr. et Mgr. Pavel Doležel |
| Kontrola URKUND: | |
| Seznam odborné literatury |
| REPULLO, Rafael; SUAREZ, Javier: Loan Pricing under Basel Capital Requirements. March 2004. [9.7.2011 ]
Available at: http://papers.ssrn.com/sol3/papers.cfm?abstract_id=428082 KIEMA, Ilka; Jokivuolle, Esa: Leverage Ratio Requirement and Credit Allocation under Basel III. December 2010. [9.7.2011] Available at: http://ssrn.com/abstract=1723145 HANNOUN, Herve: The Basel III Capital Framework: a decisive breakthrough. November 2010. [9.7.2011] Available at: http://www.bis.org/speeches/sp101125a.pdf Basel Committee on Banking Supervision: Basel III: A global regulatory framework for more resilient banks and banking systems. June 2011. [9.7.2011] Avaliable at: http://www.bis.org/publ/bcbs189.pdf MIU, Peter; OZDEMIR, Bogie; GIESINGER, Michael: Can Basel III Work? – Examining the new Capital Stability Rules by the Basel Committee. Febuary 2011. [9.7.2011] Available at: http://ssrn.com/abstract=1556446 VAROTTO, Simone: Liquidity Risk, Credit Risk, Market Risk and Bank Capital. January 2011. [9.7.2011] Available at http://ssrn.com/abstract=1746915 |
| Předběžná náplň práce |
| Moje diplomová práce se zaměří na dopad implementace regulací Basel III na chování bankovního sektoru. Aby bylo možné popsat, jaký vliv budou mít změny způsobené změnou regulací, popíši nejprve problémy, které vyvstaly z chyb v Basel II a také jejich vliv na nedávnou krizi. Zde můžeme vypíchnout dva hlavní problémy Basel II, procykličnost kapitálové přiměřenosti a nedostatečná regulace. Poté se zaměřím na vývoj regulací Basel III, především pak na ty změny, které by měly podle Basel Committee on Banking Supervision zvýšit stabilitu bankovního systému. Mezi změny, které v diplomové práci popíšu, patří proticyklický kapitálový polštář, který by měl zvýšit likviditu bankovního sektoru, a změny v definicích kapitálu Tier 1 a Tier 2 a samozřejmě i zrušení Tier 3, kterým by se mělo dosáhnout zvýšení kvality, transparentnosti a likvidity bankovního sektoru. Mezi další změny, které není možné v práci vynechat, patří změny v měření kreditního rizika, změny v kapitálové přiměřenosti a zavedení Stressed VAR, které vy v celkovém výsledku měly přimět banky držet více kapitálu a tím zvýšit stabilitu bankovního sektoru. |
| Předběžná náplň práce v anglickém jazyce |
| My master thesis will focus on the impact of implementation of planned Basel III regulations on the behavior of the banking sector. When trying to describe expected changes the new regulations will cause, I have to describe the problems that had arisen from the poor setting of Basel II regulations and its impact on the recent financial crisis. There are two shortcomings of Basel II on which most authors agree, the procyclicality and the insufficient regulation. After that, my thesis will focus on the development of the Basel III regulations and primarily on proposed changes that, according to Basel Committee on Banking Supervision, will improve the stability of the banking sector. Among these proposals I will describe are countercyclical buffer, aimed to increase the liquidity of banking sector, and the changes of definitions of Tier 1 and Tier 2 capital alongside with the abolition of Tier 3 capital, which should increase the quality, the transparency and the liquidity of the banking sector. Moreover, there are some other regulations, whose description cannot be omitted, mainly the alteration of credit risk measurement methods, changes in capital adequacy and introduction of the stressed VAR, which should make banks to increase their held capital and thus increase the stability of banking sector. |