Aplikace Markowitzovy teorie portfolia na kapitálové trhy
| Název práce v češtině: | Aplikace Markowitzovy teorie portfolia na kapitálové trhy |
|---|---|
| Název v anglickém jazyce: | Applications of the Markowitz portfolio theory to capital markets |
| Akademický rok vypsání: | 2005/2006 |
| Typ práce: | bakalářská práce |
| Jazyk práce: | čeština |
| Ústav: | Katedra pravděpodobnosti a matematické statistiky (32-KPMS) |
| Vedoucí / školitel: | doc. RNDr. Jan Hurt, CSc. |
| Řešitel: | skrytý - zadáno a potvrzeno stud. odd. |
| Datum přihlášení: | 02.02.2006 |
| Datum zadání: | 02.02.2006 |
| Datum a čas obhajoby: | 20.09.2007 00:00 |
| Datum odevzdání elektronické podoby: | 20.09.2007 |
| Datum odevzdání tištěné podoby: | 02.02.2006 |
| Datum proběhlé obhajoby: | 20.09.2007 |
| Oponenti: | RNDr. Miriam Marušiaková, Ph.D. |
| Zásady pro vypracování |
| Bude pojednáno o Markowitzově modelu teorie portfolia a jeho aplikaci na reálných historických datech základních tříd aktiv (jednotlivé světové akciové a dluhopisové trhy, hotovost, komodity). Cílem bude porovnat optimální portfolia sestavená ze vstupních údajů v historických obdobích s různými charakteristikami výnosu a rizika. Výsledkem by mělo být potvrzení, nebo vyvrácení hypotézy, že při použití historických dat je Markowitzův model teorie portfolia prakticky užitečný pro běžného investora, popřípadě informace, jaké ukazatele výnosu a rizika se pro použití v optimalizačních výpočtech jeví jako praktické. |
| Seznam odborné literatury |
| [1] Dupačová, J., Hurt, J., Štěpán, J.: Stochastic Modeling in Economics and Finance. Kluwer Academic Publishers. Dordrecht 2002.
[2] Harry M. Markowitz: Portfolio selection: efficient diversification of investments. Cambridge, GB : Blackwell Publishers, 1991 [3] Harry M. Markowitz: Mean-variance analysis in portfolio choice and capital markets. Oxford, GB : Blackwell Publishers, 1990 [4] Blake, D.: Analýza finančních trhů. Praha: Grada, 1995 [5] Cipra, T.: Praktický průvodce finanční a pojistnou matematikou. Ekopress, Praha 2005 [6] Cipra, T.: Matematika cenných papírů. HZ Praha, Praha 2005 [7] Čámský, F.: Teorie portfolia. Brno, CZ : Masarykova universita, Ekonomicko-správní fakulta, 2001 [8] Sharpe W.F.: Capital Asset Prices: a theory of market equilibrium under conditions of risk. The Journal of Finance, 1964 [9] Fama, E.F.: Random walks in stock prices. Financial Analysts Journal, 1965 |
| Předběžná náplň práce |
| Markowitzův model teorie portfolia a jeho aplikace na reálných historických datech |