Testování jednotkového kořene s aplikací na finanční časové řady
| Thesis title in Czech: | Testování jednotkového kořene s aplikací na finanční časové řady |
|---|---|
| Thesis title in English: | Unit root testing with applications to financial time series |
| Key words: | ARMA, stacionarita, Dickeyův-Fullerův test |
| English key words: | ARMA, stacionarity, Dickey-Fuller test |
| Academic year of topic announcement: | 2013/2014 |
| Thesis type: | Bachelor's thesis |
| Thesis language: | čeština |
| Department: | Department of Probability and Mathematical Statistics (32-KPMS) |
| Supervisor: | RNDr. Jitka Zichová, Dr. |
| Author: | hidden - assigned and confirmed by the Study Dept. |
| Date of registration: | 16.09.2013 |
| Date of assignment: | 17.09.2013 |
| Confirmed by Study dept. on: | 26.11.2013 |
| Date and time of defence: | 23.06.2014 00:00 |
| Date of electronic submission: | 21.05.2014 |
| Date of submission of printed version: | 22.05.2014 |
| Date of proceeded defence: | 23.06.2014 |
| Opponents: | RNDr. Radek Hendrych, Ph.D. |
| Guidelines |
| Lineární ARMA procesy jsou široce používanou třídou modelů pro popis a predikci chování časových řad. Lze jimi modelovat pouze řady stacionární, to jest stabilní ve střední hodnotě a rozptylu, tuto vlastnost však data z oblasti ekonomie a financí často postrádají. Posluchač/ka se seznámí s vybraným přístupem k ověření nestacionarity, kterým jsou testy na jednotkový kořen. Nastuduje a podrobně popíše potřebnou teorii a zjistí, jak je tato metodologie implementována v softwarových produktech. Pokusí se rovněž o praktickou aplikaci na simulovaných a reálných datech. |
| References |
| Arlt, J.: Moderní metody modelování ekonomických časových řad. Grada, Praha, 1999.
Cipra, T.: Finanční ekonometrie. Ekopres, Praha, 2008. Dickey, D.A., Fuller, W.A.: Distribution of the estimators for autoregressive time series with a unit root. Journal of the American Statistical Association, Vol. 74, No. 366, 1979, pp. 427-431. Dickey, D.A., Fuller, W.A.: Likelihood ratio statistics for autoregressive time series with a unit root. Econometrica, Vol. 49, No. 4, 1981, pp. 1057-1072. Kwiatkowski, D., Phillips, P.C.B., Schmidt, P., Shin, Y.: Testing the null hypothesis of stationarity against the alternative of a unit root. Journal of Econometrics 54(1992), pp. 159-178. Phillips, P.C.B., Perron, P.: Testing for a unit root in time series regression. Biometrika 75 (1988), pp. 335-346. Tsay, R.S.: Analysis of Financial Time Series. Wiley, New York, 2002. |